14日早间研报精选 21股有望迸发

  发布时刻: 2012年11月14日 07:20进入复兴论坛来历： 证券时报网

  高温合金资料职业具有“需求确认性”和“订单无法外溢性”，未来需求量开端上涨有很大的可能性出现加快。高温合金作为航空发动机和燃气轮机内热端部件的要害资料，其未来需求将继续扩展，具有较强确认性，而且因为技能封闭，订单无法外溢。国产三、四代战机加快研制和列装、水兵舰船燃气轮机涡轮盘件需求火急将推升公司军品订单加快添加。

  钢研高纳作为国内高温合金有突出贡献的公司将充沛享用下流订单的火急添加。公司在航天发动机精铸件范畴市场占有率90%以上；在燃气轮机涡轮盘、ODS合金、铝钛合金等多种前沿高端高温合金范畴，公司研制出产优势明显，乃至处于独家供给位置。较强实力决议其可以充沛享用下流订单的火急添加。

  募投项目2012年末开端投产将明显进步公司高温合金的产能，技能实力和设备水平也有大幅度的进步。2012年末IPO募投变形和粉末合金投产，产能瓶颈得以打破。其间变形合金产能添加60%，粉末合金添加867%。此外，2013年末，铸造高温合金精铸件”“真空水平连铸高温合金母合金”和“高温金属基自润滑资料1200吨”项目则将投产。

  研报称，钢研高纳作为高温合金职业的国内肯定有突出贡献的公司，必将充沛享用职业需求确实认和火急添加、未来成绩估计将继续较高确实认性添加，坚决看好公司长时间的发展前途。估计公司2012、2013、2014年eps分别为0.38、0.55和0.78元，给予“引荐”评级。