【直播】全球镍铬锰不锈钢展望 低碳转型对可持续矿产供应链需求 钼、硅砂应用前景

发布时间: 2025-03-04 19:37:33 人气：1 来源：产品中心

  2024年，美国大选尘埃落定，特朗普赢得美国总统选举，“特朗普交易”可能短期加剧金属市场的波动！美联储降息进程影响着镍等金属表现，随着美国非农数据出现“个位数”，目前市场预计美联储11月降息25个基点的可能几近打满！十四届全国人大常委会第十二次会议11月4日至8日在京召开！本周宏观事件密集发生，镍在宏观风向叠加基本面整体供应过剩的影响下又将书写怎样的篇章？

  印尼在全球镍市场中占据着举足轻重的地位，印尼镍矿供需、生产销售情况及有关政策都影响着全球镍市走向，RKAB事件导致印尼镍矿供应紧张，曾点燃市场看多情绪。未来印尼如何通过政策及镍价指数保证原料市场良性发展？过去的一年，SMM与印尼镍协合作推出了印尼镍产业指数价格，受到全行业高度关注。 ‌

  镍矿价格年内一度十分“火热”使得镍铁的价格比较强势，给予不锈钢较强的成本支撑，目前不锈钢行业利润倒挂明显。下游消费方面，今年的“三大工程”带来的建筑装饰和电梯改造等，以及“以旧换新”政策刺激了下游的家装、家电以及新能源发展带动的化工产业高质量发展对不锈钢需求量均有显著得提升。红海危机等海外地理政治学冲突频发，海运拥挤，带动了海运方面船舶和金属集装箱对不锈钢消费增长。下半年，不锈钢出口能否延续上半年的亮眼表现？此外，碳边界调整机制的实施给钢铁行业带来了许多挑战和机遇。未来还有哪些政策以及消费亮点影响着不锈钢市场走向？

  11月5日-7日，由上海有色网信息科技股份有限公司（SMM）主办，青拓集团协办，由上海正宁国际贸易有限公司，厦门建发物资有限公司，厦门国贸集团股份有限公司和上海卓跃达国际物流有限公司特邀赞助的2024 SMM（第九届）亚太镍铬锰不锈钢大会在福建·厦门·万豪酒店隆重召开！

  本次大会包括镍产业价格研讨会、数十位国际重磅嘉宾发言，圆桌访谈以及中国镍不锈钢产业优质采标单位及贸易商颁奖等环节。本次会议邀请了世界不锈钢协会，国际镍协，国际钼协，印尼镍矿商协会（APNI），印尼不锈钢发展协会，世界资源研究所印尼研究所，英国不锈钢协会，马来西亚五金机械建材联合总商会等与不锈钢行业发展紧密关联的领先协会，以及400+来自全球镍铬锰不锈钢产业上下游的嘉宾一起共议镍、铬、锰供需动态、价格趋势及市场展望；不锈钢市场解析、可持续发展及最新技术等话题，本次会议旨在促进产业链同仁更好把握和研判镍铬锰不锈钢产业走向，通过沟通与交流洽谈全球供需合作机会，共话行业可持续发展。

  本文为2024 SMM（第九届）亚太镍铬锰不锈钢大会的文字和图片直播，敬请刷新关注本文~

  ►国内方面，不锈钢应用领域不断延伸，产品日益丰富，餐具和五金制品持续升级，产品市场占有率日益增加。但受房地产低迷影响，建筑装饰行业面临需求萎缩局面，未来不锈钢消费增长将更多依靠新兴领域的拓展和产品质量的提升。另外，预计在未来不锈钢下游需求增速逐步放缓。

  ►全球方面，在全世界中，不锈钢建筑装饰占比12%，交通领域消费发达国家占比18.1%，发展中国家占比4.5%。未来不锈钢消费增长的动力将来自能源行业，主要得益于制造业进步及ESG（环境、社会和治理）倡议的推动。

  ►进口方面，不锈钢进口量从2016-2022年维持增长趋势，近年来进口量有所下滑，2016-2024E年复合增长率在12%以上。从进口国家方面来看，印度尼西亚由于得天独厚的镍资源条件加之配套的不锈钢产线，稳坐进口国第一的位置，而发展较为成熟的日本、韩国、中国台湾等亚洲国家和地区位居前列，从2023年与2024年的进口占比对比上来看，印度尼西亚的进口量占比扩张至80%，预计未来，在印度尼西亚不锈钢产业高质量发展进一步成熟下，占比或将进一步扩张。

  ►出口方面，随着国内不锈钢产能的扩张以及下游不锈钢产品品种类型的日益丰富，在国际市场的需求量维持增长态势，与此同时，部分国家对中国不锈钢反倾销的政策导致不锈钢出口量难有大幅度增长，2016-2024E年年复合增长率为6%左右，2024年由于欧美国家罢工及利润收窄等因素影响，对中国不锈钢需求短时间恢复，出口量较2023年增幅扩大，且其他几个国家占比扩张至44%左右，美国占比升至出口前十国家位列，且占总国家占比的4%左右。

  其对2024年中国不锈钢分地区产能产量分布、2017-2027E中国不锈钢分系别产量进行了阐述。

  津巴布韦：7万吨／年；青山——印尼：45万吨/年；中国：195万吨／年。

  其在对2023-2024年1--10月高碳铬铁分地区产量对比和2023-2024年内蒙高碳铬铁产量对比进行介绍时提及：2024年1-10月份内蒙高碳铬铁产量511.25万吨，同比增加141.42万吨，全国占比68.21%。

  在介绍2023-2024年中国高碳铬铁进口量对比时，其表示：2024年1-9月中国高碳铬铁进口量283.56万吨，同比增加41.98万吨，同比增幅17.37%。

  2024年1-9月南非高碳铬铁出口量286.02万吨，同比减少18.81万吨。

  其在介绍2023-2024年南非、土耳其以及津巴布韦等主流国家铬矿出口量对比时谈到：2024年1-9月南非铬矿出口量1547.63万吨，同比增加262.99万吨。

  其还阐述了2023-2024年中国港口铬矿库存对比、2024年中国天津港40-42%南非粉价格对比、2023-2024年印尼铬矿进口量对比、铬矿定价因素以及铬矿走势等进行了介绍。

  世界不锈钢协会：2023年全球不锈钢粗钢量5844.4万吨，同比增加258.9万吨，同比增幅4.6%。

  2024年中国不锈钢产量增量约162万吨，印尼不锈钢产量增量约71万吨。

  其从2023-2024年中国27家不锈钢厂粗钢产量对比、2023-2024年印尼不锈钢厂粗钢产量对比等角度进行了介绍。

  中国海关数据统计：2024年9月，中国不锈钢进口量11.98万吨，环比增幅20.39%;同比降幅48.23%。1-9月累计进口144.68万吨，同比增幅4.4%。

  中国海关数据统计：2024年9月，中国不锈钢出口45.85万吨，环比降幅6.03%;同比增幅33.68%。1-9月累计出口372.14万吨，同比增幅19.74%。

  中国海关数据统计：2024年9月，中国不锈钢净出口量33.87万吨，环比降幅12.8%;同比增幅203.74%。1-9月，累计进出口量227.46万吨，同比增幅32.08%。

  其对2024年不锈钢厂高碳铬铁招标价格、2024年9月中国不锈钢——高碳铬铁供应增量对比等展开了论述。

  Norilsk Nickel战略营销总监 Denis Sharypin分享了“镍的转型：供应风险、需求态势与价格的根本推动因素”的线年镍市场过剩量将减少，潜在供应风险可能使市场更均衡，需求方面，不锈钢从2023年开始，成为需求量开始上涨的主要驱动力。镍供应方面，镍铁和化合物生产在2024年放缓，一级镍生产增加。

  预计自2024年到2025年，中国和印度尼西亚地区的不锈钢产量将呈现持续增长的态势。2019年到2525年，预计中国和印度尼西亚的不锈钢产量平均增长率为7%。

  下图是合金、超级合金以及特种钢行业对镍的需求情况预测，预计2023-2025中国合金和特钢中的镍使用量或实现两位数增长。

  •生产1吨铬铁需要约2.5吨铬铁矿，以及3,450-4,500千瓦时的电；

  •96%的铬铁用于钢铁行业生产不锈钢(占77%)、工程钢和合金钢(占19%)。因此，铬铁行业严重依赖不锈钢行业；

  • 高碳铬铁（HC FeCr）：该类别包括高碳铬铁/铬铁合金，铬含量为54%至70%，最大碳含量为10%。

  • 中碳铬铁（MC FeCr）：中碳铬铁的铬含量为46%至54%，碳含量最大为2%。

  • 低碳铬铁（LC FeCr）：低碳铬铁的铬含量为36%至45%，碳含量范围为0.03%至0.15%。

  印度不锈钢需求预测增长约7%，加上生产铬铁所需的铬产量短缺，导致铬价格上涨

  •需要整合: 中小型企业产能贡献120-140万吨，但利用率仍低于中等水准，导致企业倒闭。全国约有60家熔炼厂和500多家patta制造厂，形成一个多元化的行业。

  •新产品创新：200系列品位，镍含量较低，由于添加了锰和氮，具有抵抗腐蚀能力和成本效益。

  哈萨克斯坦和南非拥有最多的铬储量（75%），奥里萨邦在印度储量方面占主导地位（95%）

  • 铬铁生产的高耗能特性和印度不断上涨的电力成本导致印度的产能利用率从95.5%的峰值下降到75%。

  • 这也导致出口量从2019财年的86万吨峰值下降至2023财年的75万吨。

  由于印度生产的中品位锰矿较少，而铁合金和钢材应用又需要此类锰矿，因此需依赖锰矿进口。

  推动镍市场：不锈钢和电池制造业占需求量的80%；中国占全球消费量的60%左右

  （来源：诺里尔斯克镍业公司2022年年报，诺里尔斯克镍业公司大宗商品报告）

  •2023年，镍消费量激增，估计涨幅为4%，这主要得益于电池技术、合金和特种钢应用领域的增长。全球镍市场在很大程度上由不锈钢产量主导，而目前电动汽车新型电池技术对镍的需求日益增加。

  发言嘉宾：奥托昆普不锈钢 可持续发展与技术客户服务负责人 Dr. Max Menzel

  钢铁行业占全球温室气体排放量的10% Outokumpu设立了科学、宏大的气候目标，助力实现1.5°C温控目标。

  低碳解决方案的未来——从可再次生产的能源到氢或电动汽车等——都依赖于可持续不锈钢。

  追求生活品质：安全、可持续、环保；全生命周期、可追溯性，ESG；碳中和有关政策；能源转型、资源保护、能源效率、节能减排。

  小金属： 用途广泛，应用领域多，但其比例小、非常分散，没有某一个显著的使用场景或行业。

  设计者或用户正常的情况下，需要满足某些特殊性能时，非用不可的时候才会想到钼。钼被视为较昂贵的材 料。

  1. 清洁能源（风力发电、光伏发电、蓄电…)；2. 传统化石能源：石油、天然气；3. 城市二次供水；4. 国防、航空、航天；5. 建筑（结构、幕墙、屋顶、配饰）；6. 基础建设（结构件、钢筋）；7. 造船、海洋工程……

  2020年，可再次生产的能源，平准化度电成本（LCOE）已经下降到等同或低于化石燃料水平。

  世界银行(2020)能源报告中提出, 到2050年能源转型中钼消费量累计增加119%，也就是800,000 MT。

  发言嘉宾：世界不锈钢协会经济，统计及长材产品负责人 Kai Hasenclever

  其从全球经济晴雨表、信心指数、生产指数、国内生产总值等角度对宏观经济展开了介绍。

  •尽管对经济衰退的担忧暂无根据，但全球增长将保持在3%以下。消费支出增长将基本稳定，但期待已久的工业复苏可能不会特别强劲。

  •美国经济稳步的增长将继续回落至趋势水平——总统选举结果对2025年整体经济稳步的增长的影响可能不会很大。

  •对于通货膨胀的前景以及政策利率下调的速度，仍然是2025年经济展望中比总统选举和更广泛的地理政治学问题更大的不确定性因素。

  其从欧洲/非洲、美洲、亚洲（不包括中国）、中国介绍了不锈钢需求预测年度同比增长情况。

  其对双相显微组织、双相不锈钢的研发、名义化学成分、ASTM A789的机械性能、局部腐蚀等内容做了介绍。

  •超级双相不锈钢UNS S32707 被开发用于抵抗高度腐蚀性环境，填补了超级双相不锈钢UNS S32750 和像镍基合金及钛合金等特种材料之间的空白。该材料适用于高温、高氯环境中的热交换器管道。

  •超高级双相不锈钢UNS S32707 被设计用于在换热器应用中，具有比超级双相不锈钢UNS S32750 更高的抵抗腐蚀能力。

  •两种超高级双相不锈钢材料在耐腐蚀性和机械性能上均优于超级双相不锈钢UNS S32750，能够填补与特别的材料之间的空缺。

  •UNS N08935 材料被认为是镍基材料家族中的低镍合金，但其性能接近高镍材料，并具有较高的PRE 数值。因此，与其他镍基合金（如合金625 / UNS N06625）相比，有成本节省的机会。

  •由于其极强的耐腐蚀和抗老化性能，UNS N08935 材料在严苛条件下具有广泛的应用领域。

  SMM咨询已覆盖中国大多数金属类型。随着中国市场的加快速度进行发展，废旧金属正成为SMM的关键业务之一。

  SMM全球业务布局：围绕终端市场、矿产资源市场以及中国的经济和政治中心布局

  由于钢铁和铝的总产量巨大，它们的碳总排放量很高。尤其是铝，其每吨碳排放量明显高于钢铁，因此在有色金属行业中，铝已被作为低碳铝产品引入，成为碳减排的重点。

  从单个碳排放量来看，镍明显高于其他金属，因此，镍是未来碳减排的重要项目。

  SMM调查的镍生铁冶炼厂样本：SMM的样本规模涵盖全部样本，关键生产数据基于每日跟踪分析。

  SMM镍生铁碳排放计算公式：SMM的碳排放模型严格遵循 温室气体核算体系企业标准 规定的范围边界，并符合国际标准 ISO 14064 。使用的参考数据大多数来源于 政府间气候平均状态随时间的变化专门委员会（IPCC）。

  SMM预测，2022年到2027年全球原生镍供应复合年增长率在6.5%左右，需求方面复合年增长率在5.7%左右。2024年全球原生镍供应小幅过剩，2024年至2027年供应过剩幅度将逐年扩大。

  SMM预测了全球原生镍下游需求占比的相关变化，其中不锈钢作为原生镍最大的下游板块，对原生镍需求在2016年达到了71.6%。

  2021年，随着新能源的爆发式发展，电池对原生镍的需求持续不断的增加，不锈钢在原生镍下游需求中的占比逐渐下降至68.2%左右。

  电池行业方面，镍作为电池中的重要原料，在动力电池，储能电池等领域被大范围的应用。由于新能源等行业的加快速度进行发展，镍在电池领域的需求潜力巨大。随着磷酸铁锂电池需求占比的增加，新能源板块对镍的需求量开始上涨维持但不及预期。

  发言嘉宾：INSG（国际镍业研究组织）市场研究统计总监 Ricardo Ferreira

  INSG（国际镍业研究组织）市场研究统计总监 Ricardo Ferreira针对“全球镍市场展望”的话题作出分享。他表示，预计2024年和2025年全球原生镍市场仍将保持过剩，印度尼西亚和中国是市场主力，世界别的地方一直在减产，不锈钢是最重要的初级应用行业，但电池正在抢占市场占有率，ESG和其他几个国家政策（补贴、关税）可能会产生重大影响，且镍已被多个国家列为关键或战略性原材料。

  2021年，需求从新冠疫情中恢复，导致供应短缺。2022年，受经济放缓影响，需求受到冲击，而产量则因印尼镍生铁和中国硫酸镍而保持强劲。2023年，市场继续供过于求，中国电解镍同样过剩。2024年，预计镍市场将保持供过于求状态，规模与上年相当。2025年，预计镍供应过剩幅度将缩小。

  其讲述全球低碳转型下关键矿产供应链，分析需求量开始上涨、面临挑战并以印尼为例探讨国际合作。

  他首先是介绍了一下Nickel Industries Limited公司，其表示，镍业公司 ( NIC )是一家领先的镍加工公司，目前与全球最大的不锈钢生产商青山合作，生产全球市场上一些资本密集度最低、利润最高的镍产品。

  自首次公开募股以来，镍业公司已将自己定位为全球重要的镍生铁 ( NPI )生产商，并且最近通过将部分现有产品转化为镍锍，并收购华越镍钴高压酸浸“一级”项目的运营权益，进一步将业务拓展至“一级”镍电动汽车电池供应链。

  Nickel Industries Limited还于最近宣布，已就卓越镍钴高压酸浸项目 （ENC）作出最终投资决定，以扩大生产规模并进一步将业务拓展至电动汽车电池供应链。

  公司的愿景是成为全世界卓越领先的镍业公司， 拥有无与伦比的多元化、低成本、可持续生产的镍产品平台，并以全球最佳实践采矿标准为基础。

  发言嘉宾：印度材料回收协会（MRAI）传播负责人Pramod Shinde

  印度快速经济稳步的增长和基础设施建设推动钢铁和不锈钢需求。2035年钢铁需求量将达2.4-2.6亿吨，2030年不锈钢需求量将达650-670万吨

  •印度的实际GDP预计将从2023年的3.5万亿美元增长到2030年的5.5万亿至6万亿美元，年均增长率约为6%，使其成为增长最快的主要经济体，并在实际GDP方面成为全世界第三大经济体。政府政策和激发鼓励措施继续支持制造业、基础设施、工程、房地产以及运输或汽车行业。

  •作为国家基础设施管道的一部分，印度政府计划在2019年至2025年间在基础设施项目上投资1.4万亿美元，包括“加提什克提”（Gatishakti）、“萨加尔马拉”（Sagarmala）、“巴拉特马拉”（Bharatmala）和专用货运走廊（DFC）等。这些大规模基础设施项目预计将产生持续的钢铁终端消费需求和就业机会。

  •印度相对年轻的劳动年龄人口、较低的制造成本以及日渐增长的数字人才，使印度继续成为工业活动的中心，特别是在各国寻求替代中国的全球采购策略时。

  •经济活动和城市化预计将推动印度对钢铁的需求，到2035年将达到约2.4亿至2.6亿公吨，年均增长率为6%。预计到2030年，印度不锈钢需求将达到650万至700万吨。

  发言嘉宾：世界资源研究所印尼研究所 (WRI Indonesia)气候、能源、城市和海洋研究负责人 Almo Pradana

  2022年，印尼不锈钢总产量达到1246万吨/年，其向中国出口量占比在65.8%左右。

  印尼的镍矿床主要分布在生物多样性丰富的东部地区，拥有47座正在运营的火法冶炼厂

  中苏拉威西拥有17 座冶炼厂，其镍产量在632kt左右，二氧化碳排放量在59.2Mt左右，其中生物柴油导致的二氧化碳排放量占比高达64%上下。

  North Maluku则拥有18座冶炼厂，镍产量在639kt左右，总二氧化碳排放量在59Mt左右。

  南苏拉威西和东南苏拉威西地区拥有8 座冶炼厂，镍产量在523kt左右，总二氧化碳排放量在41.2Mt左右，其中，煤电占比在63%上下。

  本次研讨会主要围绕镍铁相关价格展开讨论。包括镍铁品位与价格的关系、不一样的地区价格情况、价格是不是应细分、成交与未成交对价格的影响等。还提及镍铁厂的生产运营状况、面临的困境及利润分配问题，以及SMM在定价体系中的角色以及SMM计划发布SMM镍指数等内容。